不表。
且说泥丸真人至湘江，向玉蟾道：“我此去北游，必要迟延岁月，犹恐耽误你修炼的工程，不如你去办你的事。但你今无人护法，只可以财辅之。你可去买些水银来，愈多愈好。”玉蟾问道：“师父要水银何用？”泥丸道：“你去买来，自有用处。”于是玉蟾听师之言，就去买了二斤水银，交与师父。泥丸喜道：“这二斤水银，足可以供养数载矣。”就将水银放在口中，片刻吐出，变成黄金。玉蟾一见，惊喜曰：“我师有这般神通！尝闻《丹经》有云：道成之后，体化纯阳，能入水不溺，入火不焚，入金石而无碍，步日月而无影。未闻水银入口，化成黄金。此道更奇异也。”泥丸曰：“此金丹大道修证，聚则成形，散而无质。能使枯骨立地成形，朽木顷刻发生。此水银化为黄金，何足异也？”
玉蟾问曰：“此金变成，后来复变否？”泥丸曰：“神仙以金丹点化，可使五百年不变。若是幻术点化者，或有一年半载；及至三年五载，不化者鲜也。今将此金与你带去，可作道本，方能下手用工也。”玉赡曰：“弟子今闻师言，此金五百年之后复成水银，岂不害人乎？弟子不敢用也。”泥丸曰：“今听汝之言．虑五百年已后之事，足见汝之道心，将来必成天仙果位。但此金五百年之后，虽变亦不害人。所藏金之人，必是官宦富户；这二斤黄金，分作八块，亦未必一家所藏。何害之有？汝可大隐闹市，勤修苦炼。我欲渡江往北一游。汝至功成果满，后会有期。”玉蟾含泪拜送。至于湘江岸上，只见江水滔滔，泥丸真人将头上箬笠放在水上，脚踏箬笠，渡江而去。时湘江岸上，千目共睹，众人都道真是个活神仙，无不惊呀下拜。
玉赡见师父掷笠过江，知师道成，遂在这湘乡闹市庙中勤功修炼。越历三载，始得铅汞相投。复修二年，时当大丹将成，一朝被外缘所诱，用心不谨，忽然汞走铅飞，前功俱废。自嗟根基浅薄，哀悲大哭。时有从人相劝，方可罢休。遂往东游，以符水济人疾苦，培功积德。
游访天台，拜见祖师张紫阳真人，以金丹四百字授之，教其严防守护，谨慎魔侵。玉蟾拜别祖师，人武夷山，结庐居之，修炼丹成。是年六十四岁矣。因缘护法天然，复用大定凝神，坐忘九载，脱胎神化，方得形神俱妙，与道合真。然后出山，行功积德，待诏上升。自号云外子，善能草书丹青。自赞云：
千古蓬头出脚，一生伏气餐霞。笑指武夷山下，白云深处吾家。
自此随处逍遥，济人利物。复号紫清。后作书一集，曰《悟道集》，流传于世。遍游天下，行法积功，画梅画竹以自娱。接引多方之士，且饮且吟而勿倦，提携无数众生。跣脚蓬头，风流自在，不表。
且说长春真人，在龙门洞别了众弟子，过葱岭积雪，西渡流沙河，邀游诸国，度化众生。至于天竺国，一名竺乾国，即今名印度国也。国王见丘真人常有云霞盘结顶上，如宝盖相似，称丘真人为宝盖佛，又日震旦活佛，至今西方家家供奉。不表。
那丘真人游月氏、回回等国，指引迷徒，随处化度。返至雪山，至灵鹫寺挂单，见一老僧，法号白云，手捧《封神传》一册，与长春真人观看。真人执过手来，细阅一遍，见其文义虽妙，火性未消，不足于道。丘真人在他寺中盘桓年余，著成《西游记》一册。共有百回、九九魔难，妙化无穷，是为修道降魔释厄之玄机也。书成，付与白云和尚。那和尚执去，静玩一月。一旦，将长春真人请到方丈，大设筵宴，推真人上坐，执弟子礼，倒身下拜，道：“弟子才疏学浅，德薄孽深，学道无成。今遇真人至于敝寺，乃弟子三生之幸也。伏乞真人指示一线之机，使末学有进修之路。倘然日后有成道之期，不忘真人开示之恩也。”
长春亦急忙还礼，道：“禅师德若丘山，性如秋月，何愁不成佛果？因何固谦也？”遂挽手起来，二人坐下。禅师道：“若非真人至此，我似河伯，而自之多于水也。今见真人之道，方知我丑，如登丘阜而睹汉表，仰之弥高，钻之弥坚，正如小石小木之在大山，毫末之在马体也。”长春道：“禅师因何谦虚若此？”和尚曰：“非我谦也。今观真人之《西游记》中，字字玄机，声声妙谛，内藏秘奥，玄妙无穷，实有经天纬地之才，乘景御风之变。真人若肯度脱愚迷，我愿投门下。未知恩师意下何如？”长春曰：“你乃佛门弟子，将来亦是西方禅祖，非我玄宗之器。我观汝之《封神传》中，妙法颇有，奈何火性未灭。必须灭尽火性，方证菩提，然后方可论道。欲念除尽，方离欲界；尘情了尽，方出色界。心不着于虚，即超无色矣。可将我这部《西游记》细细玩悟，八十一般魔障灭尽，自然可得真经返国。经者，金也。金丹人腹，大道自然可成也。”那白云禅师拜谢道：“盛蒙玉言开导，师恩何日可报？”
长春真人斋毕，告辞道：“我明日起程，回转故国，即今告别。只要汝勤修大道，功成果满之时，同赴龙华胜会，后会有期。”那禅师见丘师告别，苦留道：“敢乞恩师赦我狂瞽，我师居寺中一年有余，才至今朝，方知恩师道德。赦弟子不知之罪。乞师再住几天，凡《西游》之内隐言密语